ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா போர்ட்ஃபோலியோ vs ஆஷிஷ் கச்சோலியா போர்ட்ஃபோலியோ

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலாவின் போர்ட்ஃபோலியோ, டைட்டன், ஸ்டார் ஹெல்த் மற்றும் மெட்ரோ பிராண்டுகள் போன்ற நிலையான வணிகங்களுக்கு சாதகமாக, லார்ஜ்-கேப் மற்றும் மிட்-கேப் பங்குகளில் கவனம் செலுத்தியது. ஆஷிஷ் கச்சோலியாவின் போர்ட்ஃபோலியோ, சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸ் மற்றும் வைபவ் குளோபல் போன்ற உயர்-வளர்ச்சி மிட்-கேப் மற்றும் ஸ்மால்-கேப் பங்குகளை வலியுறுத்தியது. ஜுன்ஜுன்வாலா நீண்ட கால நிலைத்தன்மைக்கு முன்னுரிமை அளித்தாலும், கச்சோலியா அதிக ஆபத்துடன் வளர்ந்து வரும் மல்டி-பேக்கர் வாய்ப்புகளைத் தேடினார்.

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா யார்?

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா ஜூலை 5, 1960 அன்று இந்தியாவின் மும்பையில் பிறந்தார். ஒரு நடுத்தர குடும்பத்தில் இருந்து வந்த அவர், பங்குச் சந்தையில் நுழைவதற்கு முன்பு பட்டயக் கணக்கியலைப் பயின்றார். “பிக் புல்” என்று அழைக்கப்படும் அவர், புத்திசாலித்தனமான முதலீடுகள் மூலம் ஒரு செல்வத்தை ஈட்டினார், அவரை இந்தியாவின் மிகவும் வெற்றிகரமான முதலீட்டாளர்களில் ஒருவராக மாற்றினார்.

2022 ஆம் ஆண்டு அவர் காலமானபோது, ​​அவரது நிகர மதிப்பு ₹46,000 கோடியைத் தாண்டியது, இது அவரை இந்தியாவின் சிறந்த பில்லியனர்களில் ஒருவராகத் தரவரிசைப்படுத்தியது. டைட்டன் மற்றும் டாடா மோட்டார்ஸ் போன்ற நிறுவனங்களில் அவரது கூர்மையான சந்தை நுண்ணறிவு மற்றும் நீண்டகால முதலீடுகள் அவருக்கு இந்திய சந்தைகளில் புகழ்பெற்ற அந்தஸ்தைப் பெற்றுத் தந்தன, சில்லறை விற்பனையாளர்கள் மற்றும் நிறுவன முதலீட்டாளர்கள் மீது நீடித்த தாக்கத்தை ஏற்படுத்தின.

ஆஷிஷ் கச்சோலியா யார்?

1970களில் இந்தியாவில் பிறந்த ஆஷிஷ் கச்சோலியா, பங்குச் சந்தையின் “பெரிய திமிங்கலம்” என்று அழைக்கப்படும் ஒரு முக்கிய முதலீட்டாளர் ஆவார். நிதி சார்ந்த பின்னணியில் இருந்து வந்த அவர், மிட்-கேப் மற்றும் ஸ்மால்-கேப் நிறுவனங்களில் மூலோபாய ரீதியாக முதலீடு செய்வதன் மூலம் தனது வாழ்க்கையை உருவாக்கினார், அவரது கூர்மையான பங்குத் தேர்வுத் திறன்களுக்காக அங்கீகாரத்தைப் பெற்றார்.

₹3,100 கோடிக்கும் அதிகமான நிகர மதிப்புடன், இந்தியாவின் சிறந்த தனிநபர் முதலீட்டாளர்களில் ஒருவராக அவர் உள்ளார். அவரது பன்முகத்தன்மை கொண்ட போர்ட்ஃபோலியோ உற்பத்தி, விருந்தோம்பல் மற்றும் உள்கட்டமைப்பு உள்ளிட்ட பல துறைகளில் பரவியுள்ளது. கச்சோலியாவின் ஆழ்ந்த ஆராய்ச்சி மற்றும் உயர் வளர்ச்சி நிறுவனங்களை முன்கூட்டியே அடையாளம் காணும் திறன் காரணமாக சந்தையில் செல்வாக்கு மிக்கவராக இருக்கிறார்.

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலாவின் தகுதி என்ன?

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா பங்குச் சந்தையில் நுழைவதற்கு முன்பு இந்திய பட்டயக் கணக்காளர்கள் நிறுவனத்தில் (ICAI) பட்டயக் கணக்கியல் (CA) பட்டம் பெற்றார். CA தகுதி இருந்தபோதிலும், அவர் தனது முதன்மை வாழ்க்கையாக முதலீட்டைத் தேர்ந்தெடுத்தார், இந்தியாவின் மிகவும் செல்வாக்கு மிக்க பங்குச் சந்தை முதலீட்டாளர்களில் ஒருவராக முத்திரை பதித்தார்.

அவரது கூர்மையான சந்தை நுண்ணறிவு மற்றும் ஆழ்ந்த நிதி அறிவு அவருக்கு ஒரு செல்வத்தை உருவாக்க உதவியது, “பிக் புல்” என்ற பட்டத்தைப் பெற்றது. அவர் ஒரு வர்த்தகர், முதலீட்டாளர் மற்றும் தொழில்முனைவோராக இருந்தார், ஆகாசா ஏர் நிறுவனத்தை இணைந்து நிறுவினார். நீண்ட கால பங்கு முதலீடுகளில் அவர் பெற்ற வெற்றி, இந்தியாவில் ஆர்வமுள்ள முதலீட்டாளர்களுக்கு அவரை ஒரு முன்மாதிரியாக மாற்றியது.

ஆஷிஷ் கச்சோலியாவின் தகுதி என்ன?

ஆஷிஷ் கச்சோலியா பொறியியல் பட்டம் பெற்றவர், பின்னர் நிதித்துறையில் ஒரு தொழிலைத் தொடர்ந்தார், அது அவரது முதலீட்டு நிபுணத்துவத்தை வடிவமைத்தது. நிதி பின்னணியைக் கொண்ட பல முதலீட்டாளர்களைப் போலல்லாமல், அவரது தொழில்நுட்பக் கல்வி அவருக்கு பங்குத் தேர்வு மற்றும் சந்தை போக்குகளுக்கு ஒரு தனித்துவமான பகுப்பாய்வு அணுகுமுறையைக் கொடுத்தது.

பங்குச் சந்தை முதலீட்டாளராகவும் வர்த்தகராகவும் அவர் வகித்த பணி அவரை இந்திய பங்குச் சந்தைகளில் நன்கு அறியப்பட்ட நபராக மாற்றியது. அதிக வளர்ச்சி கொண்ட சிறு-தொப்பி மற்றும் நடுத்தர நிறுவனங்களை அடையாளம் காண்பதில் கச்சோலியா ஒரு வலுவான நற்பெயரைக் கட்டியுள்ளார், இதனால் முதலீட்டு வட்டாரங்களில் அவருக்கு “பெரிய திமிங்கலம்” என்ற புனைப்பெயர் கிடைத்தது.

முதலீட்டு உத்திகள் – ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா எதிராக ஆஷிஷ் கச்சோலியா

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா மற்றும் ஆஷிஷ் கச்சோலியா இடையேயான முதலீட்டு உத்திகளில் உள்ள முக்கிய வேறுபாடு, நிறுவனத்தின் அளவு மற்றும் வளர்ச்சி நிலை ஆகியவற்றைத் தேர்ந்தெடுப்பதில் உள்ளது. ஜுன்ஜுன்வாலா பொதுவாக வலுவான அடிப்படைகள் மற்றும் நீண்ட கால மதிப்புக் கண்ணோட்டத்தைக் கொண்ட லார்ஜ்-கேப் மற்றும் மிட்-கேப் நிறுவனங்களை விரும்பினார். இதற்கு நேர்மாறாக, கச்சோலியா வளர்ந்து வரும் மிட்-கேப் மற்றும் ஸ்மால்-கேப் பங்குகளில் கவனம் செலுத்துகிறார், அதிக வளர்ச்சி திறன் மற்றும் ஆராய்ச்சி செய்யப்படாத வாய்ப்புகளைப் பயன்படுத்திக் கொள்வதை நோக்கமாகக் கொண்டுள்ளார்.

அம்சம்	ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா	ஆஷிஷ் கச்சோலியா
முதலீட்டு அணுகுமுறை	மதிப்பு அடிப்படையிலானது, நீண்டகால ஆற்றலுடன் அடிப்படையில் வலுவான நிறுவனங்களைத் தேடுகிறது.	வளர்ச்சி சார்ந்த, ரேடார் இல்லாத வணிகங்கள் மற்றும் அதிக விரிவாக்கம் கொண்ட நடுத்தர/சிறிய மூலதனங்களை இலக்காகக் கொண்டது.
துறை விருப்பம்	பரந்த அளவிலான துறைகள்: BFSI, நுகர்வோர், மருந்து, தொழில்நுட்பம்	உற்பத்தி, விருந்தோம்பல், உள்கட்டமைப்பு, தனித்துவமான நுகர்வோர் நாடகங்கள்
பங்குத் தேர்வு	நன்கு நிறுவப்பட்ட சந்தைத் தலைவர்கள் மற்றும் நம்பிக்கைக்குரிய மிட்-கேப்கள்	வலுவான வருவாய் வளர்ச்சி மற்றும் வலுவான மேலாண்மை கொண்ட வளர்ந்து வரும் நிறுவனங்கள்
ஆபத்து பசி	மிதமானது – நிரூபிக்கப்பட்ட சாதனைப் பதிவுகள் மற்றும் எதிர்கால ஆற்றலைச் சார்ந்துள்ளது.	மிதமானது முதல் உயர்ந்தது – குறைவாக அறியப்பட்ட ஆனால் அடிப்படையில் உறுதியான பங்குகளில் முதலீடு செய்ய விருப்பம்.
முதலீட்டு ஹாரிஸான்	நீண்ட கால வைத்திருத்தல், பெரும்பாலும் பல ஆண்டுகள் நீடிக்கும்	நடுத்தரம் முதல் நீண்ட காலம் வரை, சிறிய நிறுவனங்களிடமிருந்து பல மடங்கு வருமானத்தைத் தேடுவது.
சந்தை செல்வாக்கு	“பிக் புல்” என்று போற்றப்படுவது, எண்ணற்ற சில்லறை முதலீட்டாளர்களை ஊக்கப்படுத்தியது.	“பெரிய திமிங்கலம்” என்று அழைக்கப்படும் இது, மூலோபாய சிறிய/நடுத்தர மூலதனத் தேர்வுகள் மூலம் சந்தை பார்வையாளர்களை பாதிக்கிறது.

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா போர்ட்ஃபோலியோ vs ஆஷிஷ் கச்சோலியா போர்ட்ஃபோலியோ ஹோல்டிங்ஸ்

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா மற்றும் ஆஷிஷ் கச்சோலியாவின் போர்ட்ஃபோலியோ ஹோல்டிங்ஸுக்கு இடையிலான முக்கிய வேறுபாடு, அவர்கள் தேர்ந்தெடுத்த நிறுவனங்களின் அளவு மற்றும் துறை அமைப்பில் உள்ளது. ஜுன்ஜுன்வாலாவின் போர்ட்ஃபோலியோ BFSI, நுகர்வோர் மற்றும் தொழில்நுட்பத்தில் நிறுவப்பட்ட தலைவர்களை நோக்கிச் சாய்ந்திருந்தாலும், கச்சோலியாவின் ஹோல்டிங்ஸ் உற்பத்தி, விருந்தோம்பல் மற்றும் பிற உயர்-வளர்ச்சி பிரிவுகளில் மிட்-கேப் மற்றும் ஸ்மால்-கேப் நிறுவனங்களில் கவனம் செலுத்துகிறது.

அம்சம்	ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா	ஆஷிஷ் கச்சோலியா
வைத்திருக்கும் மொத்த பங்குகள்	30+ (லார்ஜ்-கேப் மற்றும் மிட்-கேப் பிரிவுகளில்)	25+ (பெரும்பாலும் மிட்-கேப் மற்றும் ஸ்மால்-கேப்)
நிகர மதிப்பு	அவர் மறையும் போது சுமார் ₹46,000 கோடி	தோராயமாக ₹3,100 கோடி
சிறந்த ஹோல்டிங்ஸ்	டைட்டன், ஸ்டார் ஹெல்த், மெட்ரோ பிராண்டுகள்	வைபவ் குளோபல், சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸ், கிராவிடா இந்தியா
துறை கவனம்	வங்கி & நிதி, நுகர்வோர், மருந்து, தொழில்நுட்பம்	உற்பத்தி, விருந்தோம்பல், சிறப்பு மிட்-கேப்கள்
பங்கு வகை	முதன்மையாக பெரிய-மூலக்கூறு மற்றும் வலுவான நடுத்தர-மூலக்கூறு நிறுவனங்கள்	அதிக வளர்ச்சி வாய்ப்புள்ள மிட்-கேப் மற்றும் ஸ்மால்-கேப்
சமீபத்திய வாங்குதல்	டைட்டனில் அதிகரித்த பங்கு.	சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸில் அதிகரித்த பங்கு.
சமீபத்திய விற்பனை	டாடா மோட்டார்ஸில் ஹோல்டிங் குறைக்கப்பட்டது.	வைபவ் குளோபலில் குறைந்த பங்குகள்.

3 ஆண்டுகளுக்கும் மேலாக ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா போர்ட்ஃபோலியோவின் செயல்திறன்

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலாவின் போர்ட்ஃபோலியோ கடந்த மூன்று ஆண்டுகளில் வலுவான செயல்திறனைக் காட்டியது, தோராயமாக 18% CAGR உடன். அவரது பெரிய மற்றும் நடுத்தர மூலதன முதலீடுகள் நிலைத்தன்மையை அளித்தன, அதே நேரத்தில் டைட்டன் மற்றும் மெட்ரோ பிராண்ட்ஸ் போன்ற பங்குகள் நிலையான லாபத்தை ஈட்டின. அவ்வப்போது சந்தை திருத்தங்கள் இருந்தபோதிலும், அவரது பங்குகள் நிலையானதாக இருந்தன, தேர்ந்தெடுக்கப்பட்ட துறைகளில் மட்டுமே சிறிய சரிவுகள் ஏற்பட்டன.

மூன்று ஆண்டுகளில், அவரது போர்ட்ஃபோலியோ கிட்டத்தட்ட 65% வளர்ச்சியடைந்தது, இந்தியாவின் பொருளாதார வளர்ச்சி மற்றும் நுகர்வோர் தேவையால் பயனடைந்தது. ஸ்டார் ஹெல்த் மற்றும் மெட்ரோ பிராண்ட்ஸ் போன்ற நிதி மற்றும் சில்லறை துறை முதலீடுகள் நிலையான மதிப்பைப் பெற்றன, அதே நேரத்தில் தேர்ந்தெடுக்கப்பட்ட உள்கட்டமைப்பு பங்குகள் குறுகிய கால சவால்களை எதிர்கொண்டன. அவரது பன்முகப்படுத்தப்பட்ட உத்தி நீண்ட கால போக்குகளைப் பயன்படுத்திக் கொண்டு பெரிய அபாயங்களைக் குறைத்தது.

அடிப்படையில் வலுவான வணிகங்களை அடையாளம் காணும் ஜுன்ஜுன்வாலாவின் முதலீட்டுத் தத்துவம் நிலையான வருமானத்தை உறுதி செய்தது. அவரது முதன்மைப் பங்கான டைட்டன், மூன்று ஆண்டுகளில் 140% க்கும் அதிகமாக உயர்ந்தது, நீண்ட கால செல்வத்தை உருவாக்குபவர்களைத் தேர்ந்தெடுப்பதில் அவரது தொலைநோக்குப் பார்வையைக் காட்டுகிறது. உயர்தர நிறுவனங்களில் முதலீடு செய்யும் அவரது மரபு இந்தியாவின் பங்குச் சந்தைகளை தொடர்ந்து வடிவமைத்து, நிலையான வருமானத்தைத் தேடும் முதலீட்டாளர்களை ஈர்க்கிறது.

3 ஆண்டுகளுக்கும் மேலாக ஆஷிஷ் கச்சோலியாவின் இலாகா செயல்திறன்

கடந்த மூன்று ஆண்டுகளில் ஆஷிஷ் கச்சோலியாவின் போர்ட்ஃபோலியோ கலவையான செயல்திறனை அளித்தது, CAGR சுமார் 15%. ஸ்மால்-கேப் மற்றும் மிட்-கேப் பங்குகளில் அவர் கவனம் செலுத்தியதால் அதிக ஏற்ற இறக்கம் ஏற்பட்டது, ஆனால் சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸ் மற்றும் வைபவ் குளோபல் போன்ற பங்குகள் வலுவான செயல்திறன் கொண்டவையாக வெளிப்பட்டன. சில பங்குகள் கூர்மையான திருத்தங்களைக் கண்டன, இது ஒட்டுமொத்த வருமானத்தைப் பாதித்தது.

சந்தை ஏற்ற இறக்கங்கள் இருந்தபோதிலும், அவரது போர்ட்ஃபோலியோ மூன்று ஆண்டுகளில் 58% விரிவடைந்தது. உற்பத்தி மற்றும் சிறப்பு நடுத்தர மூலதன வணிகங்களில் அவர் செய்த முதலீடுகள் துறை வளர்ச்சியைப் பயன்படுத்தின, அதே நேரத்தில் சில விருந்தோம்பல் மற்றும் உள்கட்டமைப்பு பங்குகள் தற்காலிக பின்னடைவைச் சந்தித்தன. அவரது அதிக ஆபத்து அணுகுமுறை தேர்ந்தெடுக்கப்பட்ட பங்குகளில் குறிப்பிடத்தக்க வருமானத்தை ஈட்டியது, அதே நேரத்தில் அவரது போர்ட்ஃபோலியோவை சந்தை உணர்வுக்கு வெளிப்படுத்தியது.

வளர்ந்து வரும் மல்டி-பேக்கர்களை அடையாளம் காணும் கச்சோலியாவின் திறன் தெளிவாகத் தெரிந்தது, சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸ் போன்ற பங்குகள் 130% க்கும் அதிகமாக அதிகரித்தன. பணப்புழக்கக் கவலைகள் காரணமாக அவரது குறைவாக அறியப்பட்ட சில தேர்வுகள் சிரமப்பட்டாலும், சிறப்பு, உயர் வளர்ச்சி வணிகங்கள் மீதான அவரது தீவிரக் கவனம் ஒட்டுமொத்த போர்ட்ஃபோலியோ விரிவாக்கத்தை உறுதிசெய்தது, ஒரு மூலோபாய சிறிய-மூலதன முதலீட்டாளர் என்ற அவரது நற்பெயரை வலுப்படுத்தியது.

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா மற்றும் ஆஷிஷ் கச்சோலியா போர்ட்ஃபோலியோ பங்குகளில் எப்படி முதலீடு செய்வது?

ஆலிஸ் ப்ளூ வழியாக ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா மற்றும் ஆஷிஷ் கச்சோலியாவின் போர்ட்ஃபோலியோ பங்குகளில் முதலீடு செய்வது வலுவான அடிப்படைகள் மற்றும் அதிக வளர்ச்சி திறன் கொண்ட நிறுவனங்களைத் தேர்ந்தெடுப்பதை உள்ளடக்கியது.

· ஆலிஸ் ப்ளூவில் ஒரு டிமேட் மற்றும் வர்த்தகக் கணக்கைத் திறக்கவும் .

· டைட்டன், மெட்ரோ பிராண்ட்ஸ், சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸ் மற்றும் வைபவ் குளோபல் போன்ற அவர்களின் போர்ட்ஃபோலியோக்களிலிருந்து முக்கிய பங்குகளை அடையாளம் காணவும்.

· ஆபத்து மற்றும் சந்தை நிலவரங்களைக் கருத்தில் கொண்டு, துறை போக்குகள் மற்றும் பங்குச் செயல்திறனில் கவனம் செலுத்துங்கள்.

· கூட்டு முதலீடு மற்றும் சந்தை சுழற்சிகளிலிருந்து பயனடைய நீண்ட கால கண்ணோட்டத்துடன் முதலீடு செய்யுங்கள்.

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா போர்ட்ஃபோலியோ vs ஆஷிஷ் கச்சோலியா போர்ட்ஃபோலியோ – முடிவு

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா (ஏஸ் இன்வெஸ்டர் 1) முதன்மையாக வங்கி, நுகர்வோர் மற்றும் சில்லறை விற்பனைத் துறைகளில் உள்ள பெரிய மற்றும் நடுத்தர மூலதனப் பங்குகளில் கவனம் செலுத்தினார். அவரது முக்கிய பங்குகளில் டைட்டன், ஸ்டார் ஹெல்த் மற்றும் மெட்ரோ பிராண்டுகள் அடங்கும். அவர் டைட்டனில் தனது பங்குகளை தொடர்ந்து அதிகரித்தார், இது வலுவான, அடிப்படையில் உறுதியான வணிகங்களில் அவரது நீண்டகால நம்பிக்கையை பிரதிபலிக்கிறது.

ஆஷிஷ் கச்சோலியா (ஏஸ் முதலீட்டாளர் 2) உற்பத்தி, ரசாயனங்கள் மற்றும் சிறப்பு நுகர்வோர் வணிகங்கள் போன்ற உயர் வளர்ச்சித் துறைகளை இலக்காகக் கொண்டு ஸ்மால்-கேப் மற்றும் மிட்-கேப் பங்குகளில் நிபுணத்துவம் பெற்றவர். சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸ், வைபவ் குளோபல் மற்றும் கிராவிடா இந்தியா ஆகியவை அவரது முக்கிய பங்குகளில் அடங்கும். வளர்ந்து வரும் மல்டி-பேக்கர் வாய்ப்புகளை அடையாளம் காண்பதற்கான தனது உத்தியை எடுத்துக்காட்டுவதன் மூலம், சஃபாரி இண்டஸ்ட்ரீஸில் தனது பங்குகளை அவர் தொடர்ந்து அதிகரித்து வருகிறார்.

ராகேஷ் ஜுன்ஜுன்வாலா போர்ட்ஃபோலியோ vs ஆஷிஷ் கச்சோலியா போர்ட்ஃபோலியோ – அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்

பொறுப்புத் துறப்பு: மேற்கண்ட கட்டுரை கல்வி நோக்கங்களுக்காக எழுதப்பட்டுள்ளது, மேலும் கட்டுரையில் குறிப்பிடப்பட்டுள்ள நிறுவனங்களின் தரவு காலத்திற்கு ஏற்ப மாறக்கூடும். மேற்கோள் காட்டப்பட்ட பத்திரங்கள் முன்மாதிரியானவை மற்றும் பரிந்துரைக்கத்தக்கவை அல்ல.