அரசாங்கத்தால் வழங்கப்பட்ட கருவூலக் குறிப்புகள் 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை முதிர்ச்சியுடன் நிலையான நிதிக் கருவிகளாகும். அவை முதலீட்டாளர்களுக்கு நிலையான வட்டி விகிதத்தை வழங்குகின்றன மற்றும் அரை ஆண்டு வட்டி செலுத்துதலை உறுதி செய்கின்றன. அரசாங்கத்தின் ஆதரவு அவர்களை நம்பகமான முதலீட்டு விருப்பமாக மாற்றுகிறது.
உள்ளடக்கம் :
- கருவூல குறிப்பு என்றால் என்ன? – What is a Treasury Note in Tamil
- கருவூல குறிப்புகள் எடுத்துக்காட்டு – Treasury Notes Example in Tamil
- கருவூல குறிப்புகளை வாங்குவது எப்படி? – How To Buy Treasury Notes in Tamil
- கருவூல குறிப்புகளின் நன்மைகள் – Advantages Of Treasury Notes in Tamil
- கருவூல குறிப்புகளின் தீமைகள் – Disadvantages Of Treasury Notes in Tamil
- கருவூல குறிப்புகள் Vs பத்திரங்கள் – Treasury Notes Vs Bonds in Tamil
- கருவூல குறிப்புகள் பொருள் – விரைவான சுருக்கம்
- கருவூல குறிப்புகள் – அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்
கருவூல குறிப்பு என்றால் என்ன? – What is a Treasury Note in Tamil
கருவூலக் குறிப்பு என்பது நிலையான வட்டி விகிதம் மற்றும் 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை முதிர்வு காலம் கொண்ட அரசாங்கக் கடன் பாதுகாப்பு ஆகும். இந்த நோட்டுகள் அரசாங்கத்தால் ஆதரிக்கப்படும் பாதுகாப்பான முதலீடாகும், மேலும் முதிர்வு வரை ஒவ்வொரு ஆறு மாதங்களுக்கும் வட்டியை வைத்திருப்பவருக்கு செலுத்தப்படும்.
இந்தியாவில், கருவூல குறிப்புகளின் வட்டி விகிதம் சந்தை தேவை மற்றும் விநியோகத்தால் தீர்மானிக்கப்படுகிறது, இது நிலவும் பொருளாதார நிலைமைகளை பிரதிபலிக்கிறது. இந்த குறிப்புகள் அரசாங்கத்தின் நிதி தேவைகளை நிர்வகிப்பதற்கான ஒரு முக்கிய கருவியாகும். முதலீட்டாளர்களுக்கு, அவர்கள் பாதுகாப்பின் சமநிலை மற்றும் யூகிக்கக்கூடிய வருவாயை வழங்குகிறார்கள், பழமைவாத முதலீட்டு இலாகாக்களில் அவர்களை பிரபலமாக்குகிறார்கள்.
கருவூல குறிப்புகள் எடுத்துக்காட்டு – Treasury Notes Example in Tamil
இந்தியாவில் கருவூலக் குறிப்புக்கான உதாரணம் 5 ஆண்டு கால இந்திய அரசின் கருவூலக் குறிப்பாகும். உதாரணமாக, ஒரு முதலீட்டாளர் 6% வருடாந்திர வட்டி விகிதத்துடன் ₹1,00,000 கருவூலத் தாளை வாங்கினால், ஒவ்வொரு ஆறு மாதங்களுக்கும் ₹3,000 என்ற அரையாண்டு வட்டித் தொகையைப் பெறுவார்கள்.
ஐந்து வருடங்களின் முடிவில், முதலீட்டாளர் அசல் தொகையான ₹1,00,000க்கு கூடுதலாக ₹30,000 வட்டியைப் பெற்றிருப்பார். இந்தியாவில் உள்ள கருவூலக் குறிப்புகள் ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் நிலையான மற்றும் நம்பகமான வருமானத்தை எவ்வாறு வழங்குகின்றன என்பதை இந்த எடுத்துக்காட்டு எடுத்துக்காட்டுகிறது, இது கணிக்கக்கூடிய வருமானத்தை எதிர்பார்க்கும் இடர்-எதிர்ப்பு முதலீட்டாளர்களுக்கு ஒரு கவர்ச்சியான விருப்பமாக அமைகிறது.
கருவூல குறிப்புகளை வாங்குவது எப்படி? – How To Buy Treasury Notes in Tamil
இந்தியாவில் கருவூலக் குறிப்புகளை வாங்குவது என்பது இந்திய ரிசர்வ் வங்கி (ஆர்பிஐ) நடத்தும் ஏலங்களில் பங்கேற்பதை உள்ளடக்கியது. இந்த ஏலங்கள் தொடர்ந்து அறிவிக்கப்பட்டு, முதலீட்டாளர்கள் இந்த அரசாங்கப் பத்திரங்களை அரசாங்கத்திடம் இருந்து நேரடியாக வாங்குவதற்கான வாய்ப்பை வழங்குகிறது.
- ஒரு கணக்கை உருவாக்கவும்: Alice Blue உடன் டீமேட் கணக்கைத் திறக்கவும் .
- ஏல வகைகளைப் புரிந்து கொள்ளுங்கள்: ஏலச் செயல்முறையைப் பற்றி அறிந்து கொள்ளுங்கள் – புதிய வெளியீடுகளுக்கு ‘விளைச்சல் அடிப்படையிலானது’ மற்றும் ஏற்கனவே உள்ளவற்றுக்கு ‘விலை அடிப்படையிலானது’.
- ஏலத்தை வைக்கவும்: உங்கள் டிமேட் கணக்கு அல்லது ரிசர்வ் வங்கியின் ரீடெய்ல் டைரக்ட் ஸ்கீம் மூலம் ஏலத்தில் ஏலம் எடுக்கவும், போட்டி மற்றும் போட்டியற்ற ஏலங்களுக்கு இடையே தேர்வு செய்யவும்.
- ஏல முடிவுகளுக்காகக் காத்திருங்கள்: ஏலத்திற்குப் பிறகு, உங்கள் ஏலம் வெற்றிகரமாக இருந்ததா என்பதைப் பார்க்க முடிவுகளுக்குக் காத்திருங்கள்.
- கருவூலக் குறிப்புகளைப் பெறுதல் மற்றும் நிர்வகித்தல்: வெற்றிகரமான ஏலங்கள் கருவூலக் குறிப்புகள் உங்கள் டிமேட் கணக்கில் வரவு வைக்கப்படும், அங்கு நீங்கள் அவற்றை நிர்வகிக்கலாம் மற்றும் வட்டி செலுத்துதல்கள் மற்றும் முதிர்வு தேதிகளைக் கண்காணிக்கலாம்.
கருவூல குறிப்புகளின் நன்மைகள் – Advantages Of Treasury Notes in Tamil
இந்தியாவில் கருவூல குறிப்புகளின் முக்கிய நன்மை, அவற்றின் உயர் பாதுகாப்பு சுயவிவரம் ஆகும், ஏனெனில் அவை அரசாங்கத்தால் ஆதரிக்கப்படுகின்றன, இது இயல்புநிலை அபாயத்தை கிட்டத்தட்ட நீக்குகிறது. இந்த அம்சம் குறிப்பாக நிலையற்ற சந்தை நிலைமைகளில் ஈர்க்கிறது.
- உத்தரவாதமான வருமானம்: கருவூலக் குறிப்புகள் நிலையான வட்டி விகிதத்தை வழங்குகின்றன, இது நிலையான மற்றும் கணிக்கக்கூடிய வருமானத்தை உறுதி செய்கிறது. அதிக ரிஸ்க், அதிக ரிவார்டு முதலீடுகளை விட நிலையான பணப்புழக்கத்திற்கு முன்னுரிமை கொடுக்கும் பழமைவாத முதலீட்டாளர்களுக்கு இது சிறந்தது.
- பணப்புழக்கம்: அவை ஒப்பீட்டளவில் திரவ சொத்துக்கள். முதலீட்டாளர்கள் அவர்களுக்கு நிதிக்கான அணுகல் தேவைப்பட்டால் அவற்றை இரண்டாம் நிலை சந்தையில் எளிதாக விற்கலாம், மற்ற நீண்ட கால அரசாங்கப் பத்திரங்களுடன் ஒப்பிடும்போது அவற்றை நெகிழ்வான முதலீட்டு விருப்பமாக மாற்றலாம்.
- போர்ட்ஃபோலியோ பல்வகைப்படுத்தல்: முதலீட்டு போர்ட்ஃபோலியோவில் கருவூலக் குறிப்புகளைச் சேர்ப்பது ஆபத்தை பன்முகப்படுத்த உதவுகிறது, இது பங்குகள் போன்ற அதிக நிலையற்ற முதலீடுகளை சமநிலைப்படுத்த குறிப்பாக பயனுள்ளதாக இருக்கும். இந்த பல்வகைப்படுத்தல் முதலீட்டு போர்ட்ஃபோலியோவின் ஒட்டுமொத்த ரிஸ்க்-ரிட்டர்ன் சுயவிவரத்தை மேம்படுத்தலாம்.
- வரிப் பலன்கள்: கருவூலக் குறிப்புகளிலிருந்து வரும் வட்டி வருமானம் வரிக்கு உட்பட்டது என்றாலும், TDS (மூலத்தில் வரி விலக்கு) பொருந்தாது. இந்த அம்சம் முதலீட்டாளர்களுக்கு வரி கையாளும் செயல்முறையை எளிதாக்குகிறது.
- பணவீக்க பாதுகாப்பு: நீண்ட கால கருவூல குறிப்புகளுக்கு, பணவீக்கத்திற்கு எதிரான பாதுகாப்பின் ஒரு உறுப்பு உள்ளது. அவை உயர் பணவீக்க விகிதங்களை விஞ்சி விடாவிட்டாலும், அத்தகைய சூழல்களில் மற்ற நிலையான-வருமான கருவிகளைக் காட்டிலும் அவை அதிக ஸ்திரத்தன்மையை வழங்குகின்றன.
கருவூல குறிப்புகளின் தீமைகள் – Disadvantages Of Treasury Notes in Tamil
இந்தியாவில் கருவூல குறிப்புகளின் குறிப்பிடத்தக்க குறைபாடானது அவற்றின் ஒப்பீட்டளவில் குறைந்த மகசூல் ஆகும், குறிப்பாக ஈக்விட்டிகள் போன்ற அதிக ஆபத்துள்ள முதலீடுகளுடன் ஒப்பிடும்போது. இந்த கன்சர்வேடிவ் ரிட்டர்ன் சுயவிவரம் ஆக்கிரமிப்பு முதலீட்டாளர்களின் நிதி இலக்குகளுடன் ஒத்துப்போகாது.
- வட்டி விகித ஆபத்து: சந்தை வட்டி விகிதங்கள் உயர்ந்தால், தற்போதுள்ள கருவூல நோட்டுகளின் மதிப்பு குறையலாம். ஏனென்றால், புதிய வெளியீடுகள் அதிக மகசூலை வழங்கக்கூடும், மேலும் பழைய, குறைந்த மகசூல் தரும் குறிப்புகளை கவர்ச்சிகரமானதாக மாற்றும்.
- பணவீக்க ஆபத்து: பணவீக்க விகிதம் கருவூல குறிப்புகளின் விளைச்சலை விட அதிகமாக இருக்கலாம். இத்தகைய சூழ்நிலைகளில், உண்மையான வருமானம் (வட்டி விகிதம் கழித்தல் பணவீக்கம்) எதிர்மறையாக இருக்கலாம், இது வாங்கும் திறன் குறைவதற்கு வழிவகுக்கும்.
- வாய்ப்புச் செலவு: கருவூலக் குறிப்புகளின் பாதுகாப்பைத் தேர்ந்தெடுப்பதன் மூலம், முதலீட்டாளர்கள் பங்குகள் அல்லது பரஸ்பர நிதிகள் போன்ற பிற முதலீட்டு வாகனங்களிலிருந்து அதிக வருமானத்தை இழக்க நேரிடும், குறிப்பாக ஒரு ஏற்றச் சந்தையில்.
- வரையறுக்கப்பட்ட வளர்ச்சி சாத்தியம்: கருவூல குறிப்புகள் ஸ்திரத்தன்மை மற்றும் பாதுகாப்பிற்காக வடிவமைக்கப்பட்டுள்ளன, வளர்ச்சிக்காக அல்ல. முதலீட்டாளர்கள் வருமானம் ஈட்டுவதற்குப் பதிலாக மூலதன மதிப்பீட்டை நாடுகின்றனர்.
- சந்தை ஏற்ற இறக்கம் தாக்கம்: இரண்டாம் நிலை சந்தையில் கருவூல குறிப்புகளின் விலை நிர்ணயம் சந்தை ஏற்ற இறக்கத்தால் பாதிக்கப்படலாம். அவை பங்குகளை விட குறைந்த நிலையற்றதாக இருந்தாலும், வெளிப்புற பொருளாதார காரணிகள் அவற்றின் சந்தை மதிப்பை இன்னும் பாதிக்கலாம், பணப்புழக்கம் மற்றும் வருமானத்தை பாதிக்கலாம்.
கருவூல குறிப்புகள் Vs பத்திரங்கள் – Treasury Notes Vs Bonds in Tamil
இந்தியாவில் கருவூல குறிப்புகள் மற்றும் பத்திரங்களுக்கு இடையே உள்ள முதன்மை வேறுபாடு என்னவென்றால், கருவூல குறிப்புகள் பொதுவாக 2 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை குறுகிய முதிர்வுகளைக் கொண்டிருக்கும், அதே சமயம் பத்திரங்கள் நீண்ட முதிர்வுகளைக் கொண்டிருக்கும், பெரும்பாலும் 10 ஆண்டுகளுக்கும் அதிகமாகும்.
| அம்சம் | கருவூல குறிப்புகள் | கருவூல பத்திரங்கள் |
| முதிர்வு காலம் | பொதுவாக 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை | பொதுவாக 20 முதல் 30 ஆண்டுகள் |
| வட்டி பணம் | அரை ஆண்டு வட்டி செலுத்துதல் | அரை ஆண்டு வட்டி செலுத்துதல் |
| இடர் சுயவிவரம் | குறுகிய முதிர்வு காரணமாக பொதுவாக குறைந்த ஆபத்து | நீண்ட முதிர்வு காரணமாக அதிக ஆபத்து |
| மகசூல் | பத்திரங்களுடன் ஒப்பிடும்போது குறைந்த மகசூல் | நீண்ட முதிர்ச்சி மற்றும் அதிக ஆபத்து காரணமாக அதிக மகசூல் |
| நீர்மை நிறை | குறுகிய முதிர்வு காரணமாக பொதுவாக அதிக திரவம் | நீண்ட முதிர்ச்சி காரணமாக குறைந்த திரவம் |
| நோக்கம் | குறுகிய மற்றும் நடுத்தர கால முதலீட்டு இலக்குகளுக்குப் பயன்படுத்தப்படுகிறது | நீண்ட கால முதலீட்டு உத்திகளுக்கு ஏற்றது |
| சந்தை உணர்திறன் | குறுகிய கால வட்டி விகித மாற்றங்களுக்கு அதிக உணர்திறன் | நீண்ட கால பொருளாதார போக்குகளுக்கு அதிக உணர்திறன் |
| முதலீட்டாளர் பொருத்தம் | ஸ்திரத்தன்மை மற்றும் குறுகிய காலத்தில் வழக்கமான வருமானம் தேடும் முதலீட்டாளர்களுக்கு கவர்ச்சிகரமானது | அதிக மகசூலைத் தேடும் நீண்ட கால முதலீட்டு எல்லையுடன் முதலீட்டாளர்களால் விரும்பப்படுகிறது |
| பணவீக்க பாதிப்பு | குறுகிய காலத்தில் பணவீக்க அபாயத்திற்கு குறைவாக வெளிப்படும் | நீண்ட காலத்திற்கு பணவீக்க அபாயத்திற்கு அதிகமாக வெளிப்படும் |
கருவூல குறிப்புகள் பொருள் – விரைவான சுருக்கம்
- கருவூலக் குறிப்புகள் என்பது 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரையிலான முதிர்வுகளைக் கொண்ட நடுத்தர கால அரசாங்கப் பத்திரங்களாகும், வழக்கமான வட்டி செலுத்துதல்களை வழங்குகின்றன மற்றும் அரசாங்கத்தால் ஆதரிக்கப்படும், பாதுகாப்பான மற்றும் நிலையான முதலீட்டு விருப்பத்தை வழங்குகிறது.
- கருவூலக் குறிப்பின் உதாரணம், அரசாங்கத்தால் வெளியிடப்பட்ட 5 ஆண்டு கருவூலக் குறிப்பாகும், இது அரை ஆண்டு வட்டி செலுத்துதல் மற்றும் முதிர்ச்சியின் போது அசல் திரும்பப் பெறுதல்.
- கருவூலக் குறிப்புகளை வாங்குதல் என்பது விரும்பிய குறிப்பைத் தேர்ந்தெடுப்பது, ஏலங்களில் பங்கேற்பது அல்லது இரண்டாம் நிலை சந்தைகள் மூலம் வாங்குதல் மற்றும் அதன் முதிர்ச்சியின் மூலம் முதலீட்டை நிர்வகிப்பது ஆகியவை அடங்கும்.
- கருவூல குறிப்புகள் பாதுகாப்பு, வழக்கமான வருமானம், பணப்புழக்கம், போர்ட்ஃபோலியோ பல்வகைப்படுத்தல், பணவீக்க பாதுகாப்பு, அணுகல் மற்றும் சாத்தியமான வரி நன்மைகளை வழங்குகின்றன.
- கருவூல குறிப்புகளின் முதன்மையான தீமை மற்ற பத்திரங்களுடன் ஒப்பிடும்போது குறைந்த மகசூல் மற்றும் அதிக வட்டி விகித அபாயம் ஆகும்.
கருவூல குறிப்புகள் – அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்
கருவூலக் குறிப்பு என்பது 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை முதிர்ச்சியுடன் வழங்கப்படும் அரசாங்கக் கடன் பாதுகாப்பு ஆகும். நிலையான வட்டி விகிதங்களை வழங்குகிறது, இது முதலீட்டாளர்களுக்கு அரை ஆண்டு வட்டி செலுத்துகிறது. அரசாங்கத்தின் ஆதரவின் காரணமாக கருவூல நோட்டுகள் பாதுகாப்பான முதலீடாகக் கருதப்படுகின்றன.
கருவூலக் குறிப்புக்கான உதாரணம் 5 வருட இந்திய அரசு கருவூலக் குறிப்பு. இது நிலையான வட்டி விகிதத்தை வழங்குகிறது மற்றும் அரை ஆண்டுக்கு வட்டி செலுத்துகிறது. முதிர்ச்சியடைந்தவுடன், முதலீட்டாளர்கள் அசல் தொகையையும் திரட்டப்பட்ட வட்டியையும் பெறுவார்கள்.
கருவூல குறிப்புகளின் நன்மைகள் பாதுகாப்பு, யூகிக்கக்கூடிய வட்டி வருமானம் மற்றும் மிதமான பணப்புழக்கம் ஆகியவை அடங்கும். குறுகிய கால மற்றும் நீண்ட கால முதலீடுகளுக்கு இடையில் சமநிலையை வழங்கும், ஆபத்து இல்லாத முதலீட்டாளர்களுக்கு அவை சிறந்தவை மற்றும் அரசாங்கத்தின் கடன் தகுதியால் ஆதரிக்கப்படுகின்றன.
இந்தியாவில், கருவூல நோட்டுகள் மத்திய அரசால் கடன் வாங்கும் திட்டத்தின் ஒரு பகுதியாக வெளியிடப்படுகின்றன. இந்த குறிப்புகள் அரசாங்க செலவினங்களுக்கு நிதியளிக்கப் பயன்படுகிறது மற்றும் நாட்டின் நிதிக் கொள்கையை நிர்வகிப்பதற்கான ஒரு முக்கிய கருவியாகும்.
கருவூல பில்கள் ஒரு வருடத்திற்கும் குறைவான முதிர்வு கொண்ட குறுகிய கால அரசாங்கப் பத்திரங்களாகும், அதே சமயம் கருவூலத் தாள்கள் நடுத்தர கால, 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை முதிர்ச்சியடையும்.
ஆம், கருவூலக் குறிப்புகள் வரையறுக்கப்பட்ட முதிர்வு காலத்தைக் கொண்டிருக்கின்றன, பொதுவாக 1 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை. முதிர்ச்சியடைந்தவுடன், நோட்டு வைத்திருப்பவருக்கு அசல் தொகையையும் இறுதி வட்டித் தொகையையும் அரசாங்கம் திருப்பிச் செலுத்துகிறது.
இந்தியாவில் கருவூலத் தாள்களிலிருந்து பெறப்படும் வட்டிக்கு வருமான வரிச் சட்டத்தின்படி வரி விதிக்கப்படும். இருப்பினும், நோட்டுகள் முதிர்வு வரை வைத்திருந்தால், மூலதன ஆதாய வரிகள் எதுவும் இல்லை, சில முதலீட்டாளர்களுக்கு அவை வரி-திறனுள்ள முதலீடாக மாறும்.
குறைந்த ரிஸ்க் கொண்ட நிலையான மற்றும் யூகிக்கக்கூடிய வருமானத்தை விரும்புவோருக்கு கருவூல குறிப்புகள் ஒரு நல்ல முதலீடாகும். அவர்களின் அரசாங்க ஆதரவு மற்றும் வழக்கமான வட்டி செலுத்துதல் ஆகியவற்றைக் கருத்தில் கொண்டு, அவை பழமைவாத முதலீட்டாளர்களுக்கும், முதலீட்டு இலாகாக்களை பல்வகைப்படுத்துவதற்கும் மிகவும் பொருத்தமானவை.
பொறுப்புத் துறப்பு: மேற்கூறிய கட்டுரை கல்வி நோக்கங்களுக்காக எழுதப்பட்டது, மேலும் கட்டுரையில் குறிப்பிடப்பட்டுள்ள நிறுவனங்களின் தரவு நேரத்தைப் பொறுத்து மாறலாம் மேற்கோள் காட்டப்பட்ட பத்திரங்கள் முன்மாதிரியானவை மற்றும் பரிந்துரைக்கப்படவில்லை.
