லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் என்பது ₹20,000 கோடி அல்லது அதற்கு மேற்பட்ட சந்தை மூலதனம் கொண்ட பெரிய தொப்பி பங்குகளில் முதலீடு செய்யும் ஈக்விட்டி ஃபண்டுகள். அவர்கள் பங்குச் சந்தையில் 1 முதல் 100 வரையிலான தரவரிசையில் பட்டியலிடப்பட்ட பங்குகளில் முதலீடு செய்கிறார்கள், அவற்றின் முழு சந்தை மூலதனத்தின் அடிப்படையில்.
உள்ளடக்கம் :
- லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளின் அம்சங்கள்
- இன்டெக்ஸ் ஃபண்டுகள் Vs லார்ஜ்-கேப் ஃபண்டுகள்
- சிறந்த பெரிய தொப்பி நிதி
- லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் என்றால் என்ன- விரைவான சுருக்கம்
- லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் என்றால் என்ன- அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்
லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளின் அம்சங்கள்
லார்ஜ் கேப் ஃபண்டுகள் முதன்மையாக நன்கு நிறுவப்பட்ட, ப்ளூ-சிப் பங்குகளில் முதலீடு செய்து, குறைந்த ஆபத்து மற்றும் நிலையான வருமானத்தை வழங்குகின்றன. அவை துறைகள் முழுவதும் போர்ட்ஃபோலியோ பல்வகைப்படுத்தலை வழங்குகின்றன மற்றும் மூலதன ஆதாயங்கள் மற்றும் ஈவுத்தொகை வருமானம் இரண்டையும் உருவாக்குகின்றன. தொழில்முறை நிதி மேலாளர்களால் நிர்வகிக்கப்படும், இந்த நிதிகள் ஐந்து வருடங்கள் அல்லது அதற்கும் அதிகமான முதலீட்டு காலங்களைத் தேடும் குறைந்த ஆபத்துள்ள பசியுடன் நீண்ட கால முதலீட்டாளர்களுக்கு ஏற்றதாக இருக்கும். குறுகிய கால மூலதன ஆதாயங்களுக்கு 15% வரி விதிக்கப்படும், அதே சமயம் நீண்ட கால ஆதாயங்கள் ₹1 லட்சத்திற்கு மேல் இருந்தால் 10% வரி விதிக்கப்படும்.
1. முதலீட்டு விதி
திட்டங்களை வகைப்படுத்துதல் மற்றும் பகுத்தறிவுபடுத்துதல் தொடர்பான SEBI வழிகாட்டுதல்களின்படி, பெரிய தொப்பி நிதிகள் தங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவில் குறைந்தபட்சம் 80% பெரிய தொப்பி பங்குகளில் முதலீடு செய்ய வேண்டும். சந்தையில் அதிக பிராண்ட் பெயர் மற்றும் நற்பெயரைக் கொண்ட ப்ளூ-சிப் பங்குகளில் முதலீடு செய்வதால் அவை புளூ-சிப் நிதிகள் என்றும் அழைக்கப்படுகின்றன.
2. ரிஸ்க் மற்றும் ரிட்டர்ன்
லார்ஜ்-கேப் ஃபண்டுகள் பெரும்பாலும் நன்கு நிறுவப்பட்ட நிறுவனங்களின் புளூ-சிப் பங்குகளில் முதலீடு செய்கின்றன, குறைந்த ரிஸ்க்கைச் சுமந்து, காலப்போக்கில் நிலையான வருமானத்தை அளிக்கின்றன. அதன் என்ஏவி அல்லது நிகர சொத்து மதிப்பு, மிட் கேப் மற்றும் ஸ்மால் கேப் ஃபண்டுகளை விட குறைவாக ஏற்ற இறக்கமாக இருக்கும், இதனால் குறைந்த ஆபத்து நிலை இருக்கும்.
3. பணப்புழக்கம்
இந்த பரஸ்பர நிதிகள் அதிக பணப்புழக்கத்தை வழங்குகின்றன, ஏனெனில் அடிப்படை பங்குகள் பங்குச் சந்தையில் தீவிரமாக வர்த்தகம் செய்யப்படுகின்றன, மேலும் நிதி மேலாளர் போர்ட்ஃபோலியோவை மாற்ற முடியும். முதலீட்டாளர்கள் இந்த நிதிகளை தீவிரமாக வர்த்தகம் செய்கிறார்கள், எனவே அவற்றை எந்த நேரத்திலும் காத்திருக்காமல் வாங்கலாம் மற்றும் விற்கலாம்.
4. போர்ட்ஃபோலியோ பல்வகைப்படுத்தல்
நிதிச் சேவைகள், தொழில்நுட்பம், ஆற்றல், நுகர்வோர் பொருட்கள், ஆட்டோமொபைல்கள், கட்டுமானம் போன்ற பல்வேறு துறைகளில் பெரிய தொப்பிப் பங்குகளில் லார்ஜ் கேப் ஃபண்டுகள் முதலீடு செய்கின்றன. முதலீட்டாளர் பல துறைகளில் புளூசிப் நிறுவனங்களில் முதலீட்டு வாய்ப்பைப் பெறுவார். ஒரு நிதியின் அலகு.
5. NAV ஏற்ற இறக்கங்கள்
லார்ஜ் கேப் ஃபண்டுகள் குறைந்த ஏற்ற இறக்கமான பங்குகளில் முதலீடு செய்கின்றன மற்றும் பங்குச் சந்தையில் அதிக ஸ்திரத்தன்மையைக் கொண்டுள்ளன. எனவே, ஃபண்டின் என்ஏவியும் மிகக் குறைந்த அளவில் ஏற்ற இறக்கமாக இருக்கிறது மற்றும் நீண்ட காலத்திற்கு மிகச் சிறந்த மூலதன மதிப்பீட்டை வழங்குகிறது.
6. தகவல் கிடைக்கும் தன்மை
லார்ஜ் கேப் பங்குகளின் தகவல் கிடைக்கும் தன்மை மிக அதிகமாக உள்ளது மற்றும் சந்தையில் அதிகம் பேசப்படுகிறது. முதலீட்டாளர் அடிப்படை பங்குகளின் செயல்திறன் மற்றும் நிதிநிலை அறிக்கைகளை பகுப்பாய்வு செய்வதன் மூலம் நிதியின் செயல்திறனை எளிதாக மதிப்பிட முடியும். இது சிறந்த முடிவெடுக்கும் மற்றும் பல்வேறு பெரிய தொப்பி நிதிகளில் இருந்து எளிதான தேர்வுக்கு வழிவகுக்கும்.
7. தொழில்முறை மேலாண்மை
பெரிய தொப்பி நிதிகள் ஒரு தொழில்முறை நிதி மேலாளரால் நிர்வகிக்கப்படுகின்றன, அவர் அடிப்படை பங்குகள் மற்றும் துறையின் செயல்திறனைக் கண்காணிக்கிறார். அவர்கள் அவ்வப்போது போர்ட்ஃபோலியோ ஹோல்டிங்குகளை மாற்றலாம் மற்றும் நிதியின் நன்மைக்காக தேவையான பங்குகளைச் சேர்க்கலாம் அல்லது அகற்றலாம்.
ஒரு நிதி மேலாளர் செலவு விகிதத்தை நிர்வகிக்கிறார், இந்த வகையான பரஸ்பர நிதியாக, முதலீட்டாளர் AMC க்கு முதலீடு செய்வதற்கு அதிக செலவை செலுத்த வேண்டும். செலவு விகிதம் AUM இன் சதவீதமாக வெளிப்படுத்தப்படுகிறது (நிர்வாகத்தின் கீழ் உள்ள சொத்துக்கள்). செலவு விகிதம் குறைவாக இருந்தால், முதலீட்டாளர் முதலீடு செய்த தொகையில் சம்பாதிக்கக்கூடிய லாபம் அதிகமாக இருக்கும்.
8. முதலீட்டு காலம்
லார்ஜ்-கேப் ஃபண்டுகளுக்கான சிறந்த முதலீட்டு காலம் ஐந்து ஆண்டுகளுக்கு மேல் அல்லது குறைந்தது ஏழு ஆண்டுகள் ஆகும். இது சராசரியாக 10% முதல் 15% வரையிலான வருமானத்தைப் பெற உதவும், இது பெஞ்ச்மார்க் இன்டெக்ஸ் செயல்திறனை முறியடித்து பணவீக்க விகிதத்திற்கு ஏற்ப வருமானத்தை அளிக்கும்.
9. டிவிடெண்ட் வருமானம்
லார்ஜ்-கேப் ஃபண்டுகள் மூலதன ஆதாயங்களிலிருந்து ஈட்டுவதற்கான வாய்ப்பை மட்டுமல்லாமல், அடிப்படை பங்கு வைத்திருப்பவர்களால் அறிவிக்கப்படும் டிவிடெண்ட் வருவாயில் இருந்தும் சம்பாதிக்க முடியும். எனவே, முதலீட்டாளர் ஒரு நல்ல கார்பஸை உருவாக்க மூலதன ஆதாயங்கள் மற்றும் ஈவுத்தொகை வருவாயிலிருந்து இரட்டை நன்மைகளைப் பெறுகிறார்.
10. மீட்பு
முதலீட்டாளர் வாங்கிய 12 மாதங்களுக்குள் தனது யூனிட்களை 10%க்கு மேல் மீட்டுக்கொண்டால் அல்லது மாற்றினால், தற்போதைய என்ஏவியின்படி 1% வெளியேறும் சுமை பொருந்தும். வாங்கிய 12 மாதங்களுக்குப் பிறகு அதை மீட்டெடுத்தாலோ அல்லது மாற்றினாலோ வெளியேறும் கட்டணம் வசூலிக்கப்படாது. விதிகள் AMC இலிருந்து AMC வரை மாறுபடலாம், ஆனால் இது மிகவும் பொதுவான விதி.
11. வீழ்ச்சி சந்தையில் நல்லது
சந்தை வீழ்ச்சியடையும் போது அல்லது எதிர்காலத்தில் மந்தநிலை வரும் என எதிர்பார்க்கப்படும் போது இந்த வகையான பரஸ்பர நிதி சிறந்தது, ஏனெனில் போர்ட்ஃபோலியோ ஹோல்டிங்ஸ் நீண்ட காலத்திற்கு முதலீடு செய்யும் போது அதன் செயல்திறனை பாதிக்காது. மேலும், வேறு எந்த வகையான ஈக்விட்டி ஃபண்டுகளுடனும் ஒப்பிடும்போது, பெரிய தொப்பி நிதியானது பொருளாதார வீழ்ச்சியின் காலங்களில் விரைவாக மீட்க முடியும்.
12. சிறந்த முதலீட்டு கருவி
குறைந்த ஆபத்துள்ள பசியைக் கொண்ட மற்றும் நிலையான வருமானத்தை விரும்பும் ஐந்து ஆண்டுகளுக்கும் மேலாக முதலீடு செய்ய விரும்பும் முதலீட்டாளர்களுக்கு இது ஒரு சிறந்த முதலீட்டு கருவியாகும். புளூ-சிப் பங்குகளில் முதலீடு செய்ய பெரிய தொகை இல்லாத முதலீட்டாளர்கள், வெறும் ₹100 எஸ்ஐபி தொகையுடன் லார்ஜ் கேப் ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் பயனடையலாம்.
13. வரிவிதிப்பு
வாங்கிய ஒரு வருடத்திற்குள் யூனிட்கள் விற்கப்பட்டால், குறுகிய கால மூலதன ஆதாயங்களுக்கு (எஸ்டிசிஜி) 15% வரி விதிக்கப்படும். நீண்ட கால மூலதன ஆதாயங்களுக்கு (LTCG) 10% வரி விதிக்கப்படும், மேலும் யூனிட்கள் வாங்கிய ஒரு வருடத்திற்குப் பிறகு விற்கப்பட்டால், அதன் லாபம் ₹1 லட்சத்திற்கு மேல். ஈவுத்தொகை வருமானம் ஒரு நிதியாண்டில் ₹5,000க்கு மேல் இருந்தால், முதலீட்டாளரின் வரி அடுக்குகளின்படி வரி விதிக்கப்படுகிறது.
இன்டெக்ஸ் ஃபண்டுகள் Vs லார்ஜ்-கேப் ஃபண்டுகள்
குறியீட்டு நிதிகளுக்கும் பெரிய தொப்பி நிதிகளுக்கும் இடையிலான முக்கிய வேறுபாடு என்னவென்றால், குறியீட்டு நிதிகள் ஒரு குறிப்பிட்ட குறியீட்டின் பங்குகளில் முதலீடு செய்கின்றன, அதேசமயம் பெரிய தொப்பி நிதிகள் பல்வகைப்பட்ட பெரிய தொப்பி பங்குகளில் முதலீடு செய்யலாம்.
| Points of Difference | Index Funds | Large-cap Funds |
| Definition | An index fund is a type of mutual fund that has to invest at least 95% of its assets in the stocks of a particular index, such as the Nifty 50 or Sensex. | A large-cap fund is a type of equity mutual fund that has to invest at least 80% of its assets in large-cap stocks. |
| Management Type | Index funds are passively managed because they copy the performance of a selected index. | Large-cap funds are actively managed because the fund manager always tries to increase the fund’s performance. |
| Portfolio Strategy | The fund manager cannot change the portfolio strategy and must only go with the underlying index changes. | The fund manager can continuously change the portfolio strategy under the guidelines of the SID (Scheme Information Document). |
| Return Capacity | The return capacity of index funds is limited to the performance of the underlying index. | The return capacity of large-cap funds can go beyond the benchmark index’s performance. |
| Risk Level | Index funds have a risk from overall stock market movements, which is called systematic risk, and this type of risk cannot be avoided by investors. | Large-cap funds have a risk that is subject to the fund manager’s decision, called unsystematic risk, and this type of risk can be reduced with a wise investment decision. |
| Cost of Investment | Index funds have a low investment cost or expense ratio, which can be lower than 0.2% because they are not actively managed. | Large-cap funds have a higher expense ratio, which can go up to 2.5% because they are actively managed. |
| Ideal for Investors | They are ideal for investors who don’t have the time or knowledge to track the fund’s performance. | They are ideal for investors who want to benefit from equity stock diversification and want to track the performance of the fund. |
| Suitable Investment Period | They can provide stable returns over a long period. | They provide stable returns over a long period, even when the market falls. |
சிறந்த பெரிய தொப்பி நிதி
மார்ச் 27, 2024 நிலவரப்படி 10 சிறந்த பெரிய தொப்பி நிதிகளின் பட்டியல் இதோ:
| S. No. | Fund Name | AUM (in ₹ crores) | NAV(in ₹) | 1-YearReturn | 3-Year Return | 5-Year Return | 10-Year Return |
| 1. | Canara Robeco Bluechip Equity Fund | ₹8,673 crores | ₹44.7 | 0.74% | 24.58% | 14.06% | 14.67% |
| 2. | Kotak Bluechip Fund | ₹5,259 crores | ₹407.28 | 1.86% | 27.04% | 12.28% | 14.32% |
| 3. | Baroda BNP Paribas Large Cap Fund | ₹1,347 crores | ₹154.46 | 2.32% | 23.38% | 12.37% | 15.09% |
| 4. | Sundaram Large Cap Fund | ₹2,855 crores | ₹14.91 | 0.41% | 28.79% | 11.91% | – |
| 5. | ICICI Prudential Bluechip Fund | ₹34,199 crores | ₹71.81 | 3.1% | 28.63% | 11.99% | 15.05% |
| 6. | Edelweiss Large Cap Fund | ₹399 crores | ₹59.85 | 3.51% | 26.71% | 12.5% | 14.52% |
| 7. | Nippon India Large Cap Fund | ₹12,525 crores | ₹57.79 | 6.82% | 31.08% | 12.09% | 15.58% |
| 8. | Invesco India Large Cap Fund | ₹725 crores | ₹47.76 | -3.14% | 25.99% | 10.71% | 14.18% |
| 9. | Axis Bluechip Fund | ₹33,050 crores | ₹45.86 | -6.66% | 17.06% | 11.8% | 14.21% |
| 10. | UTI Mastershare Fund | ₹10,312 crores | ₹195.99 | -3.24% | 24.81% | 11.23% | 13.48% |
லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் என்றால் என்ன- விரைவான சுருக்கம்
- லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் என்பது, அதன் சொத்துக்களில் 80% பங்குச் சந்தையில் குறைந்தபட்சம் ₹20,000 கோடிகள் சந்தை மூலதனம் மற்றும் 1 முதல் 100 வரை உள்ள பெரிய கேப் பங்குகளில் முதலீடு செய்யும் நிதியாகும்.
- பெரிய தொப்பி பரஸ்பர நிதிகளின் அம்சங்கள் குறைந்த ஆபத்து, நிலையான வருமானம், அதிக பணப்புழக்கம், போர்ட்ஃபோலியோ பல்வகைப்படுத்தல், குறைவான NAV ஏற்ற இறக்கங்கள் போன்றவை.
- குறியீட்டு நிதிகள் மற்றும் பெரிய தொப்பி நிதிகளுக்கு இடையிலான வேறுபாடு என்னவென்றால், குறியீட்டு நிதிகள் தங்கள் சொத்துக்களில் 95% ஒரு குறிப்பிட்ட குறியீட்டில் முதலீடு செய்கின்றன, அதே நேரத்தில் பெரிய தொப்பி நிதிகள் தங்கள் சொத்துகளில் 80% பெரிய தொப்பி பங்குகளில் முதலீடு செய்கின்றன.
- குறியீட்டு நிதிகள் செயலற்ற முறையில் நிர்வகிக்கப்படுகின்றன, மேலும் பெரிய தொப்பி நிதிகள் தீவிரமாக நிர்வகிக்கப்படுகின்றன.
- 2024 இல் முதலீடு செய்ய சிறந்த பெரிய தொப்பி நிதிகள் கனரா ரோபெகோ புளூசிப் ஈக்விட்டி ஃபண்ட், கோடக் புளூசிப் ஃபண்ட், பரோடா பிஎன்பி பரிபாஸ் லார்ஜ் கேப் ஃபண்ட் போன்றவை.
லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் என்றால் என்ன- அடிக்கடி கேட்கப்படும் கேள்விகள்
லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் என்பது ஒரு வகை ஈக்விட்டி ஃபண்ட் ஆகும், இது குறைந்தபட்சம் ₹20,000 கோடி சந்தை மூலதனம் கொண்ட பெரிய தொப்பி பங்குகளில் அதன் சொத்துகளில் குறைந்தது 80% முதலீடு செய்கிறது.
சிறந்த லார்ஜ்-கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்ட் கனரா ரோபெகோ புளூசிப் ஈக்விட்டி ஃபண்ட் ஆகும், ஏனெனில் அதன் நீண்ட கால வருமானம், இது ஐந்து ஆண்டுகளில் சராசரியாக 14.06% வருவாயை உருவாக்க முடியும்.
மிட் கேப் மற்றும் லார்ஜ் கேப் ஃபண்டுகளுக்கு இடையே தேர்வு செய்வது நீங்கள் எந்த வகையான முதலீட்டாளராக இருக்கிறீர்கள் என்பதைப் பொறுத்தது. எடுத்துக்காட்டாக, நீங்கள் நிலையான வருமானத்தைப் பெற விரும்பினால், பெரிய தொப்பி நிதியில் முதலீடு செய்வது பொருத்தமான விருப்பமாக இருக்கும், மேலும் நேர்மாறாகவும் இருக்கும்.
மிட்-கேப் மற்றும் லார்ஜ்-கேப் ஃபண்டுகளுக்கு இடையே உள்ள வித்தியாசம் என்னவென்றால், மிட்-கேப் ஃபண்டுகள் ₹5,000 கோடிக்கு மேல் சந்தை மூலதனம் கொண்ட மிட்-கேப் பங்குகளில் முதலீடு செய்கின்றன, ஆனால் ₹20,000 கோடிக்கும் குறைவானவை பெரிய கேப் பங்குகளில் முதலீடு செய்கின்றன. 20,000 கோடிகள் அல்லது அதற்கும் அதிகமான சந்தை மூலதனத்தைக் கொண்டுள்ளது.
லார்ஜ் கேப் மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் பாதுகாப்பான ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் ஆனால் ஒட்டுமொத்த சந்தை மற்றும் நிதி மேலாளர்களின் முடிவெடுப்பதில் இருந்து இன்னும் ஆபத்தைக் கொண்டுள்ளது.
பொறுப்புத் துறப்பு: மேற்கூறிய கட்டுரை கல்வி நோக்கங்களுக்காக எழுதப்பட்டது, மேலும் கட்டுரையில் குறிப்பிடப்பட்டுள்ள நிறுவனங்களின் தரவு நேரத்தைப் பொறுத்து மாறலாம் மேற்கோள் காட்டப்பட்ட பத்திரங்கள் முன்மாதிரியானவை மற்றும் பரிந்துரைக்கப்படவில்லை.
