వాటాదారుగా మీరు రుణం పొందడానికి సెక్యూరిటీగా ఉపయోగించే స్టాక్లను ప్లెడ్జ్డ్ షేర్స్ షేర్లు సూచిస్తాయి. ఈ షేర్లను స్టాక్ బ్రోకర్ లేదా ఆర్థిక సంస్థ వద్ద తాకట్టు పెడతారు. మీరు తిరిగి చెల్లించే నిబంధనలను నెరవేర్చలేకపోతే, ఈ ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లును విక్రయించే హక్కు రుణదాతకు, సాధారణంగా స్టాక్ బ్రోకర్కు లేదా మీరు రుణం తీసుకున్న సంస్థకు వెళుతుంది.
సూచిక:
- స్టాక్ ప్లెడ్జింగ్ అంటే ఏమిటి?
- ప్లెడ్జింగ్ ఎలా పని చేస్తుంది?
- షేర్లను ఎలా తాకట్టు పెట్టాలి?
- స్టాక్ మార్కెట్లో హెయిర్‌కట్
- ప్లెడ్జింగ్ షేర్ల ఫీచర్లు
- ప్లెడ్జ్డ్ మరియు మార్ట్గేజ్ మధ్య వ్యత్యాసం
- ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు – త్వరిత సారాంశం
- ప్లెడ్జ్డ్ షేర్ల అర్థం – తరచుగా అడిగే ప్రశ్నలు (FAQ)
స్టాక్ ప్లెడ్జింగ్ అంటే ఏమిటి? – Stock Pledging Meaning In Telugu:
స్టాక్ ప్లెడ్జింగ్ అనేది మీరు వాటాదారుగా, రుణాన్ని పొందడానికి స్టాక్ బ్రోకర్ వంటి రుణ సంస్థకు వాటాలను ప్లెడ్జ్డ్ చేసే ప్రక్రియ. వాటాలను తాకట్టు పెట్టినప్పటికీ, మీరు యజమానిగానే ఉంటారు. అయితే, అవి రుణ కాలానికి రుణదాతకు కేటాయించబడతాయి.
మీకు XYZ లిమిటెడ్ అనే కంపెనీలో వాటాలు ఉన్నాయని అనుకుందాం. మీకు ఫండ్లు అవసరమైతే కానీ మా షేర్లను విక్రయించకూడదనుకుంటే, మేము ఈ షేర్లను స్టాక్ బ్రోకర్తో తాకట్టు పెట్టవచ్చు. అప్పుడు బ్రోకర్ మీకు ప్లెడ్జ్డ్ షేర్ల ప్రస్తుత మార్కెట్ విలువలో కొంత శాతానికి సమానమైన రుణాన్ని అందిస్తుంది.
ప్లెడ్జింగ్ ఎలా పని చేస్తుంది?
ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు విషయానికి వస్తే, రుణం పొందడానికి మీరు మీ షేర్లను ఒక ఆర్థిక సంస్థకు, సాధారణంగా స్టాక్ బ్రోకర్కు అనుషంగికంగా అందిస్తారు. షేర్లు మీకు చెందినవిగానే కొనసాగుతున్నప్పటికీ, రుణాన్ని తిరిగి చెల్లించే వరకు మీరు వాటిని విక్రయించలేరు.
ఉదాహరణకు, మీకు ABC లిమిటెడ్లో గణనీయమైన వాటా ఉందని అనుకుందాం. మీకు రుణం అవసరం కానీ మీ షేర్లను విక్రయించాలనుకోవడం లేదు. ఈ సందర్భంలో, మీరు మీ షేర్లను స్టాక్ బ్రోకర్కు తాకట్టు పెట్టవచ్చు. బ్రోకర్ అప్పుడు మీకు ఈ షేర్ల మార్కెట్ విలువలో 50-70% కు సమానమైన రుణాన్ని మంజూరు చేస్తాడు. తరచుగా ‘హెయిర్ కట్’ అని పిలువబడే ఈ శాతాన్ని షేర్ల అస్థిరత మరియు లిక్విడిటీ ఆధారంగా బ్రోకర్ నిర్ణయిస్తారు.
షేర్లను ఎలా తాకట్టు పెట్టాలి?
Alice Blueని ఉపయోగించి షేర్లను తాకట్టు పెట్టడానికి, ఈ సూచనలను అనుసరించండి:
1వ దశ: మా వెబ్సైట్ను సందర్శించండి మరియు పేజీ యొక్క కుడి ఎగువ మూలలో ఉన్న లాగిన్ పై క్లిక్ చేయండి.
2వ దశ:డ్రాప్-డౌన్ మెను నుండి “బ్యాక్ ఆఫీస్ BOT” పై క్లిక్ చేయండి. మీరు కొత్త పేజీకి దారి మళ్లించబడతారు.
3వ దశ: మీ ఆధారాలతో లాగిన్ చేయండి.
4వ దశ: మీరు లాగిన్ అయిన తర్వాత, “పోర్ట్‌ఫోలియో” → “హోల్డింగ్” → “ప్లెడ్జ్”పై క్లిక్ చేయండి
5వ దశ: మీరు ప్లెడ్జ్డ్ చేయాలనుకుంటున్న స్క్రిప్‌ను టిక్ చేయండి. ఆపై పేజీ యొక్క కుడి వైపు మూలలో ఉన్న “ప్లెడ్జ్డ్ “పై క్లిక్ చేయండి.
6వ దశ: మీరు ప్లెడ్జ్డ్ చేయాలనుకుంటున్న పరిమాణాన్ని నమోదు చేయండి / సవరించండి.
7వ దశ: ఆపై సబ్‌మిట్‌పై క్లిక్ చేసి, తదుపరి కొనసాగడానికి దశలను అనుసరించండి.
మీకు ఏవైనా సందేహాలు ఉంటే, మీరు Alice Blue నుండి టిక్కెట్‌ను రైజ్ చేయవచ్చు.
Alice Blue యొక్క ప్లెడ్జ్డ్ రుసుములు చాలా తక్కువగా ఉన్నాయి. వాగ్దానం చేసిన స్టాక్‌ల సంఖ్యతో సంబంధం లేకుండా, ప్రతి కొనుగోలు లేదా అమ్మకం ఆర్డర్‌కు ఒక్కో స్క్రిప్‌కు 15 + GST రుసుము చెల్లించబడుతుంది. మీ డెబిట్ బ్యాలెన్స్ సంవత్సరానికి 24% వడ్డీని పొందుతుంది, వడ్డీ మీ ఖాతా నుండి ప్రతిరోజూ తీసివేయబడుతుంది.
స్టాక్ మార్కెట్లో హెయిర్‌కట్ – Haircut In Stock Market In Telugu:
ఆర్థిక మార్కెట్లో, హెయిర్‌కట్ అనేది రుణ అనుషంగికంగా ఉపయోగించే ఆస్తి యొక్క మార్కెట్ విలువ మరియు రుణ మొత్తం మధ్య వ్యత్యాసాన్ని సూచిస్తుంది. హెయిర్‌కట్ అనేది ఆ అనుషంగికానికి వ్యతిరేకంగా రుణాలు ఇవ్వడంలో రుణదాత గ్రహించిన ప్రమాదాన్ని ప్రతిబింబిస్తుంది.
ఉదాహరణకు, శ్రీమతి పటేల్ ₹ 1,00,000 మార్కెట్ విలువ కలిగిన షేర్లను తాకట్టు పెడితే, బ్యాంక్ ఈ షేర్లకు బదులుగా ఆమెకు ₹ 70,000 మాత్రమే అప్పు ఇవ్వవచ్చు. ₹30,000 వ్యత్యాసం, లేదా మార్కెట్ విలువలో 30%, ‘హెయిర్‌కట్’.
ప్లెడ్జింగ్ షేర్ల ఫీచర్లు – Features Of Pledging Shares In Telugu:
ప్లెడ్జింగ్ షేర్లు నిర్దిష్ట లక్షణాలను కలిగి ఉంటుంది:
- అనుషంగిక(కొలేటరల్): రుణానికి వ్యతిరేకంగా షేర్లు అనుషంగికంగా ఉంచబడతాయి. వాటాలను తాకట్టు పెట్టినప్పటికీ, వాటి యాజమాన్యం రుణగ్రహీత వద్దనే ఉంటుంది.
- రుణ విలువః రుణ విలువ అనేది సాధారణంగా రుణదాతచే నిర్వచించబడిన ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు మార్కెట్ విలువలో నిర్ణయించబడిన శాతం.
- మార్జిన్ కాల్ః ప్లెడ్జ్డ్ షేర్ల మార్కెట్ విలువ గణనీయంగా పడిపోతే, రుణదాత ‘మార్జిన్ కాల్’ జారీ చేయవచ్చు, రుణగ్రహీత అదనపు ఫండ్లు లేదా సెక్యూరిటీలను డిపాజిట్ చేయవలసి ఉంటుంది.
- రుణగ్రహీత యొక్క ప్రమాదంః మార్జిన్ కాల్ని తీర్చలేకపోతే, రుణగ్రహీత రుణదాత వాటాలను విక్రయించే ప్రమాదం ఉంది.
- ప్రయోజనాల హక్కుః రుణగ్రహీత, ప్లెడ్జ్డ్ చేసినప్పటికీ, డివిడెండ్లు మరియు ఓటింగ్ హక్కులను కలిగి ఉంటాడు.
ప్లెడ్జ్డ్ మరియు మార్ట్గేజ్ మధ్య వ్యత్యాసం – Difference Between Pledge And Mortgage In Telugu:
| పరామితి | ప్లెడ్జ్డ్ | మార్ట్గేజ్ |
| ఆస్తి స్వాధీనం | రుణదాత | రుణగ్రహీత |
| అసెట్ రకం | కదిలించదగినది | కదలలేనిది |
| ఉదాహరణ | షేర్లు | రియల్ ఎస్టేట్ |
| రిస్క్ | రుణగ్రహీత డిఫాల్ట్ అయితే ఆస్తిని రుణదాత విక్రయించవచ్చు | ఆస్తిని స్వాధీనం చేసుకోవడానికి చట్టపరమైన ప్రక్రియ అవసరం |
| యాజమాన్యం బదిలీ | రుణదాతకు యాజమాన్యం బదిలీ కాదు | రుణదాతకు యాజమాన్యం బదిలీ |
| ఉద్దేశ్యము | సాధారణంగా స్వల్పకాలిక ఫైనాన్సింగ్ కోసం ఉపయోగిస్తారు | ప్రధానంగా దీర్ఘకాలిక ఫైనాన్సింగ్ మరియు ఆస్తి కొనుగోళ్లకు ఉపయోగించబడుతుంది |
| రిజిస్ట్రేషన్ ఆవశ్యకత | సాధారణంగా ఏ అధికారంతోనూ నమోదు చేయబడదు | సంబంధిత అధికారుల వద్ద మార్ట్గేజ్ నమోదు చేయబడింది |
| తిరిగి చెల్లింపు నిబంధనలు(రీపేమెంట్ నిబంధనలు) | సాధారణంగా రుణం సెటిల్మెంట్ తర్వాత తిరిగి చెల్లించబడుతుంది | నిర్దిష్ట వ్యవధిలో సాధారణ వాయిదాల ద్వారా తిరిగి చెల్లించబడుతుంది |
| క్రెడిట్ స్కోర్‌పై ప్రభావం | డిఫాల్ట్ క్రెడిట్ స్కోర్‌ను ప్రభావితం చేయవచ్చు, కానీ క్రెడిట్ యోగ్యతపై ప్రభావం ఉండదు | డిఫాల్ట్ క్రెడిట్ యోగ్యతను గణనీయంగా ప్రభావితం చేస్తుంది |
| ఖర్చు | మార్ట్గేజ్తో పోలిస్తే సాధారణంగా తక్కువ ధర | మూల్యాంకనం మరియు చట్టపరమైన రుసుము వంటి అధిక ఖర్చులు ఉండవచ్చు |
| పన్ను ప్రయోజనాలు | పరిమిత పన్ను ప్రయోజనాలు | వడ్డీ చెల్లింపులు మరియు ఆస్తి పన్నులపై సంభావ్య పన్ను ప్రయోజనాలు |
| లభ్యత | సెక్యూరిటీలు మరియు కమోడిటీలతో సహా వివిధ ఆస్తులకు అందుబాటులో ఉంటుంది | ప్రధానంగా రియల్ ఎస్టేట్ ప్రాపర్టీలకు అందుబాటులో ఉంటుంది |
ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు – త్వరిత సారాంశం
- రుణాన్ని పొందడానికి వాటాదారుడు అనుషంగికంగా అందించే ఈక్విటీ షేర్లను ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు అంటారు.
- స్టాక్ ప్లెడ్జింగ్ అనేది ఒక వ్యక్తి యాజమాన్యంలోని షేర్లను రుణానికి హామీగా ఉపయోగించడాన్ని సూచిస్తుంది.
- ప్లెడ్జింగ్ ప్రక్రియలో షేర్లను అనుషంగికంగా ఉంచడం, షేర్ మార్కెట్ విలువ ఆధారంగా రుణ విలువను నిర్ణయించడం మరియు షేర్ విలువ తగ్గితే మార్జిన్ కాల్ను ఎదుర్కోవడం వంటివి ఉంటాయి.
- స్టాక్ మార్కెట్లలో, ‘హెయిర్‌కట్’ అనేది రుణ అనుషంగికంగా ఉపయోగించే ఆస్తి యొక్క మార్కెట్ విలువ మరియు ఆ రుణ మొత్తం మధ్య వ్యత్యాసాన్ని సూచిస్తుంది.
- ప్లెడ్జింగ్ చేసినప్పటికీ డివిడెండ్లు మరియు ఓటింగ్ హక్కులను నిర్వహించడంతో సహా ప్లెడ్జింగ్ చేసే షేర్లకు అనేక ప్రత్యేక లక్షణాలు ఉన్నాయి.
- ప్లెడ్జింగ్ మరియు మార్ట్గేజ్ మధ్య ప్రధాన వ్యత్యాసం ఆస్తిని కలిగి ఉండటం; ప్లెడ్జింగ్లో, రుణదాత ఆస్తిని కలిగి ఉంటాడు, అయితే మార్ట్గేజ్లో, రుణగ్రహీత దానిని కలిగి ఉంటాడు.
- Alice Blueతో షేర్ మార్కెట్లో పెట్టుబడి పెట్టండి. వారు మార్జిన్ ట్రేడ్ ఫండింగ్ సదుపాయాన్ని అందిస్తారు, ఇక్కడ మీరు స్టాక్లను కొనుగోలు చేయడానికి 4x మార్జిన్ను ఉపయోగించవచ్చు i.e. మీరు 10000 రూపాయల విలువైన స్టాక్లను కేవలం 2500 రూపాయలకు కొనుగోలు చేయవచ్చు.
ప్లెడ్జ్డ్ షేర్ల అర్థం – తరచుగా అడిగే ప్రశ్నలు (FAQ)
ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు తప్పనిసరిగా రుణాన్ని పొందడానికి వాటాదారులు అనుషంగికంగా అందించే షేర్లు. అవి వాటాదారుల పేరిటనే ఉంటాయి, కానీ రుణాన్ని తిరిగి చెల్లించే వరకు రుణదాత హక్కులను కలిగి ఉంటాడు.
ఈ నిబంధనలలో వాటాదారు మరియు రుణదాత ప్లెడ్జింగ్ షేర్ల మార్కెట్ విలువ యొక్క రుణ శాతంపై అంగీకరిస్తారు. రుణ-విలువ నిష్పత్తి రుణదాతల మధ్య భిన్నంగా ఉంటుంది, ఇది ప్లెడ్జింగ్ ఒప్పందంలో భాగంగా ఉంటుంది. అదనంగా, షేర్లు తాకట్టు పెట్టబడినప్పుడు బదిలీ చేయబడవు.
తాకట్టు పెట్టబడిన షేర్లను తాకట్టు పెట్టబడినప్పుడు విక్రయించలేము. ఈ షేర్లను విక్రయించడానికి, వాటాదారు వాటిని విడదీయాలి, ఇందులో తరచుగా రుణాన్ని తిరిగి చెల్లించడం లేదా మార్జిన్ కాల్ను సంతృప్తి పరచడం ఉంటాయి.
షేర్లను తాకట్టు పెట్టడం(ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు) వల్ల కలిగే ప్రతికూలతలలో షేర్ల మార్కెట్ విలువ పడిపోతే సంభావ్య మార్జిన్ కాల్స్ ఉంటాయి. అంతేకాకుండా, రుణగ్రహీత రుణంపై డిఫాల్ట్ అయితే, రుణ మొత్తాన్ని తిరిగి పొందడానికి ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లను విక్రయించే హక్కు రుణదాతకు ఉంటుంది.
ఓటింగ్ హక్కులు మరియు డివిడెండ్లకు అర్హతను నిలుపుకుంటూ, రుణాన్ని పొందడానికి వాటాదారులు తమ హోల్డింగ్స్ను ప్రభావితం చేయడానికి షేర్లను ప్లెడ్జింగ్ చేయడం అనుమతిస్తుంది. అయితే, ఇది ప్రమాదాలతో వస్తుంది మరియు తగిన జాగ్రత్తతో చేయాలి.
షేర్ గిరాకీ వ్యవధి రుణదాత నిర్దేశించిన నిబంధనలపై ఆధారపడి ఉంటుంది. ఒప్పందం ఆధారంగా ఇది కొన్ని రోజుల నుండి అనేక సంవత్సరాల వరకు ఉండవచ్చు.
లేదు, షేర్లను తాకట్టు పెట్టడం(ప్లెడ్జింగ్ షేర్ల)లో సాధారణంగా వడ్డీ ఖర్చు ఉంటుంది. రుణగ్రహీత తనఖా పెట్టిన షేర్లకు బదులుగా రుణదాత అందించే రుణ మొత్తంపై వడ్డీని చెల్లించాలి.
అవును, వాటాదారుగా, రుణదాతతో ఒప్పందంలో పేర్కొనకపోతే తాకట్టు పెట్టిన షేర్లపై డివిడెండ్‌లను స్వీకరించడానికి మీరు అర్హులు.
షేర్లను తాకట్టు పెట్టాలనే నిర్ణయం వ్యక్తిగత పరిస్థితులు మరియు ఆర్థిక లక్ష్యాలపై ఆధారపడి ఉంటుంది. ప్లెడ్జ్డ్ షేర్లు స్వల్పకాలిక నిధుల అవసరాలకు లిక్విడిటీని అందించగలవు, కానీ డిఫాల్ట్ విషయంలో యాజమాన్యం కోల్పోయే అవకాశం వంటి ప్రమాదాలను కలిగి ఉంటాయి. అనుకూల మరియు ప్రతికూలతలను అంచనా వేయడం మరియు నిర్ణయించే ముందు వృత్తిపరమైన సలహాను పొందడం మంచిది.
